Un bitcoin actualmente vale $ 27,600 en los mercados globales, incluso en el intercambio global de Binance, pero en Binance US, un bitcoin vale actualmente $ 28,300.
Esta prima de $700 oscila entre $500 y $1000, lo que representa aproximadamente el 2,5 % del precio de bitcoin, y en circunstancias normales no habría durado más de unas pocas horas.
Sin embargo, desde abril, la sucursal estadounidense de Binance ha tenido problemas para encontrar un nuevo socio bancario luego del colapso de Silvergate y Signature Bank, los cuales fueron utilizados por el intercambio.
En cambio, se vieron obligados a usar intermediarios, como Prime Trust LLC, que tenía los fondos de los clientes de Binance en su red de socios bancarios.
Durante un breve período en abril, el intercambio dijo que los servicios en dólares no estarían disponibles temporalmente para depósitos y retiros por cable, así como depósitos de Apple Pay y Google Pay.
Su página de estado ahora muestra Apple Pay, Google Pay y ACH está funcionando, pero para las tarjetas de débito dice:
“Debido a los desarrollos recientes en la industria bancaria, Binance.US está haciendo la transición a nuevos proveedores de servicios bancarios y de pago. Para algunos usuarios, los depósitos con tarjeta de débito, Apple Pay y Google Pay pueden verse interrumpidos temporalmente durante la transición. Las transferencias bancarias (ACH) están funcionando normalmente”.
Esto crea un retraso en la entrada y salida de usd del intercambio mientras los depósitos y retiros de criptomonedas funcionan con normalidad, por lo que la demanda de criptomonedas es más alta de lo habitual, ya que es una forma más rápida de salir del intercambio.
En combinación, eso significa que los árbitros no pueden cerrar la boca, y no está claro cuánto tiempo continuará esta situación, ya que los bancos podrían estar preocupados por los riesgos regulatorios después de que la CFTC demandó a Binance en marzo debido a que supuestamente ofrecía derivados a ciudadanos estadounidenses.
Binance US no fue demandado, siendo esto mucho más pequeño que Binance global, manejando alrededor de $150 millones por día en volúmenes de BTC/USD en comparación con $1.5 mil millones en Binance global.
Este último transfirió recientemente 162,000 bitcoins, lo que generó especulaciones de que esto fue retirado de los clientes. Sin embargo, Julio Moreno, Jefe de Investigación de cripto Quant, aclaró:
“Muchas personas comentan sobre las enormes salidas de Bitcoin de Binance hoy. [7th May]. Dos transacciones de 117K y 40K Bitcoin respectivamente.
En realidad, estos son bitcoins enviados a direcciones de cambio recién creadas que pertenecen a Binance. Los flujos de salida efectivos probablemente sean solo 10,100 bitcoins”.
Tenencias de criptomonedas de Binance, mayo de 2023
Binance tiene 404 000 bitcoins en depósitos en total, en su mayoría en una dirección con alrededor de 250 000 BTC.
Trasladaron el resto a una serie de direcciones que tenían entre 30 000 y 40 000 bitcoins, y algunas direcciones tenían alrededor de 15 000, para un total de alrededor de 160 000 BTC.
No está muy claro por qué decidieron moverlos, pero las tenencias de Binance han sufrido una transformación significativa desde diciembre, cuando $15 mil millones de sus depósitos estaban en bUSD.
bUSD se suspendió después de que su emisor en nombre de Binance, Paxos, llegara a un acuerdo con los reguladores de Nueva York y la SEC.
Binance, por lo tanto, ahora tiene solo $ 3 mil millones en bUSD, o el 4,83% de sus criptodepósitos, y USDt ahora representa el 30% de sus tenencias, frente al 20% en diciembre.
Bitfinex creó USDt en 2015 luego de sus propios problemas con el acceso bancario. Después de un intenso escrutinio, Bitfinex finalmente reveló que USDt está respaldado en gran medida por completo según el fiscal general de Nueva York, pero parte de él estaba respaldado por criptografía real, principalmente bitcoin.
Bitcoin es volátil, por lo que puede ser un activo riesgoso para mantener, especialmente en una relación fiduciaria, pero la desvinculación temporal de USDc debido a los colapsos bancarios en marzo mostró que el fiat, y especialmente los depósitos bancarios, tienen su propio riesgo.
Por lo tanto, si es necesario, las criptomonedas se pueden usar como reservas para un pequeño porcentaje de los pasivos. Eso sería peligroso como mostró MT Gox, pero puede funcionar como mostró Bitfinex.
La diferencia es que MT Gox fue administrado de manera incompetente y pirateado también, mientras que Bitfinex contó con la ayuda de los desarrolladores del protocolo bitcoin.
Por lo tanto, se puede gestionar la falta de acceso bancario, pero viene con una prima de bitcoin, aunque Bitfinex lo gestionó con USDt y la falta de bUSD puede dificultarlo.
Sin embargo, esto es solo para Binance US, ya que la administración de Biden aparentemente avanza hacia la formación de un monopolio de Coinbase para los estadounidenses, ya que Bittrex US se liquidó voluntariamente en lo que comienza a convertirse en un criptomercado global de dos niveles.
