% De propiedad, la cantidad de fondos agregados al grupo Volumen de swaps% que los swappers de deslizamiento están dispuestos a tomar Tasa de cambio de RUNE vs ASSETIpndulo de incentivo
% De propiedad
Si un usuario agregó activos con un valor de $ 1.000 a un grupo con un valor total de $ 10.000, el usuario ahora posee el 10% de ese grupo. Lo que significa que el usuario ahora recibe el 10% de las recompensas que genera el grupo. Cuando se agrega más liquidez al grupo, el% de propiedad del usuario cae.
Volumen de Swaps
Cada intercambio requiere una tarifa de red + 1 RUNA. Esta 1 RUNE va directamente a los proveedores de liquidez. Más swaps realizados en un grupo, se traducen directamente en más tarifas para sus proveedores de liquidez.
Deslizamiento
Los intercambiadores pagan dos tarifas durante cada intercambio, la tarifa de red mencionada anteriormente y una tarifa de deslizamiento. La tarifa de deslizamiento se basa en el tamaño del intercambio en relación con la profundidad de la piscina. Un gran intercambio en una piscina no líquida podría fácilmente incurrir en un deslizamiento del 10%.
Una proporción de cada deslizamiento se guarda en la piscina. Se asigna a los proveedores de liquidez y forma parte de su rendimiento.
Para calcular el deslizamiento, prefiero usar la calculadora de deslizamiento de Delphi.
https://defi.delphidigital.io/thorchain/chaosnet/
Tasa de cambio de RUNE vs ACTIVO
Si el precio de los activos cambia, los proveedores de liquidez recibirán más de uno y menos del otro activo. Esto podría cambiar el rendimiento si se cotiza en un tercer activo, p. Ej. DÓLAR ESTADOUNIDENSE.
Péndulo de incentivo
El péndulo de incentivos es una parte integral del sistema de Thorchain. Incentiva a los usuarios a mantener la red segura y estable. Lo hace incentivando nodos / proveedores de liquidez, según el estado de la red. En un artículo futuro, discutiré el péndulo de incentivos en detalle.
Consulte el panel de Delphi Digital para conocer el estado real del péndulo de incentivos. También muestra el% de las ganancias generadas por los proveedores de liquidez de la red que reciben.
El péndulo de incentivos
Herramientas
Ahora que sabemos qué factores afectan el rendimiento, echemos un vistazo a dos herramientas importantes que nos ayudarán a identificar los grupos más rentables. Panel de control de Delphi Digital y runedata.info.
https://defi.delphidigital.io/thorchain/chaosnet/
El panel de Delphi aún está en desarrollo y se implementarán más funciones. En su forma actual, sigue siendo valioso para los proveedores de liquidez. Al clasificar los grupos según la tarifa media, puede ver qué grupos reciben el porcentaje de tarifa de deslizamiento más alto.
Es probable que un grupo con una tasa de deslizamiento media alta y un volumen relativo elevado sea rentable. En la captura de pantalla de arriba, un grupo se destaca para mí, el grupo BULL, que es un token de Bitcoin 3x largo. Las piscinas FRM, ETHBULL y SWINGBY también parecen interesantes.
En runedata.info podemos verificar nuestras observaciones anteriores. Comparando la acumulación de tarifas de los diferentes grupos durante las últimas semanas / meses. A continuación, puede ver que el grupo BTCBULL aumentó los activos de sus proveedores de liquidez en un ~ 9%. Este es un APY del 98% (excluyendo la pérdida potencial no permanente).
Rendimiento del grupo BTCBULL desde el 1 de octubre.